Dow Jones futures åbner søndag aften sammen med S&P 500 og Nasdaq futures med Nvidia (NVDA) og en stor tale fra Fed-chef Jerome Powell forude.
x
Palo Alto netværk (PANW) rapporterede fredag aften.
Aktiemarkedet faldt i en korrektion i sidste uge, da nøgleindeks faldt under deres 50-dages linjer, og store aktier brød hårdt, da statsrenterne steg til 15-års højder. Indeksene vendte tilbage fra deres lavpunkter i fredags, da den 10-årige rente faldt, men billedet har ikke ændret sig fundamentalt.
Fredag kan kun være et kortvarigt bounce. Investorer bør vente på vedvarende styrke. Nvidias indtjening og Fed-chef Powells Jackson Hole-tale kunne være markedskatalysatorer, men hvordan?
Investorer bør være defensive under markedskorrektioner, men se efter aktier, der holder sig relativt godt. Arista netværk (ET NETVÆRK), Diamant i det åbne hav (DO), Kommercielle metaller (CMC), Visum (V), boeing (BA) og moderselskab til Google Alfabet (GOOGL) er seks titler at se sammen med Nvidia.
Nvidia-aktier er på IBD-ranglisten. ANET-aktien er på IBD 50. Google-aktien er på IBD Big Cap 20. Diamond Offshore var fredagens IBD-aktie.
Videoen indlejret i artiklen dækkede en stor markedsuge og analyserede aktierne i Google, Boeing og DO.
Palo Alto indtjening
Palo Altos indtjening slog seertal sent fredag, mens omsætningen snævert gik glip af. Cybersikkerhedsgiganten steg på indtjeningen, men faldt en smule i omsætningen.
Fredag aften indtjeningsrapporter er sjældne, så timingen havde rejst bekymringer for investorerne.
PANW-aktier steg i handel efter åbningstid. Aktierne steg 1% til 209,69 på fredagens session efter at være faldet til 201,07 intradag, hvilket testede et tidligere købspunkt omkring 203. Men Palo Alto-aktien faldt 16,1% i august til ved lukning fredag.
Dow Jones Futures i dag
Dow Jones futures åbner søndag kl. 18.00 ET, sammen med S&P 500 og Nasdaq 100 futures.
Husk, at handling over natten i Dow-futures og andre steder ikke nødvendigvis udmønter sig i faktisk handel i den næste almindelige session på aktiemarkedet.
Slut dig til IBD-eksperter, når de analyserer markedet og større aktier på IBD Live
Børskorrektion
Der var en korrektion på aktiemarkedet i sidste uge, hvor store indekser og store aktier tabte kraftigt. Stigende statsrenter og voksende bekymringer om den kinesiske økonomi var store modvind.
Dow Jones Industrial Average faldt 2,2 % i aktiehandelen i sidste uge. S&P 500-indekset faldt 2,1 pct. Nasdaq Composite faldt 2,6 pct. Small-cap Russell 2000 tabte 3,4 pct.
Den 10-årige statsrente steg mere end 8 basispoint i denne uge til 4,25 %, på trods af et fald på næsten seks basispoint fredag. I løbet af ugen kom det 10-årige afkast inden for en brøkdel af det højeste i 15 år på 4,331 %, der blev fastsat i oktober 2022. Det satte sin højeste lukning siden slutningen af 2007.
U.S.A. råoliefutures faldt 2,3 % til 81,25 USD pr. tønde i sidste uge.
ETF’er
Blandt vækst-ETF’er faldt Innovator IBD 50 ETF (FFTY) 3,7 % i sidste uge. iShares Expanded Tech-Software Sector (IGV) ETF faldt 1,5 pct. PANW aktier er i IGV. VanEck Vector Semiconductor (SMH) ETF tabte en brøkdel. Nvidia-aktien er holdingselskab nr. 1 af SMH.
SPDR S&P Metals & Mining (XME) ETF steg 0,5 % i sidste uge, hvor CMC-aktien havde en betydelig andel. Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) faldt 2,6 pct. Den amerikanske Global Jets ETF (JETS) faldt 4,7 pct. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) faldt 4,4 pct. Energy Select SPDR ETF (XLE) faldt 1,2 %, og fik en fem-ugers sejrsrække. Health Care Select Sector SPDR Fund (XLV) tabte 1,6 pct. Industrial Select Sector SPDR Fund (XLI) faldt 2,4 %, med BA-aktien en stor beholdning.
SPDR Financial Select ETF (XLF) faldt 2,8 %, med Visa-aktier blandt de 10 bedste medlemmer. Og SPDR S&P Regional Banking (KRE) ETF faldt 6,4 %.
Som afspejler aktiens mere spekulative historier faldt ARK Innovation ETF (ARKK) 5,5 % i sidste uge, og ARK Genomics ETF (ARKG) faldt 4,9 %.
Fem bedste kinesiske aktier at se nu
Nvidia indtjening
Det er rimeligt at sige, at forventningerne er høje til Nvidias indtjening onsdag aften. Resultaterne for første kvartal var fremragende, mens forventningerne for andet kvartal var spektakulære. I mellemtiden slog mindst fem Wall Street-analytikere bordet for Nvidia i sidste uge, enten ved at opfriske chipgiganten eller hæve NVDAs aktiekursmål.
Sådanne stærke resultater og vejledning kan muligvis ikke løfte Nvidia-aktien.
Nvidia-aktien steg faktisk 6% i sidste uge til 432,99, drevet af mandagens stigning på 7,6%. Aktierne flirtede med en aggressiv post, men forsvandt derefter for at afslutte ugen lige under 50-dages grænsen. Investorer kunne bruge tirsdagens højeste på 452,68 som en tidlig indgang. Nvidia-aktien er på vej til at få nyt fodfæste i slutningen af næste uge.
Nvidias indtjening vil sandsynligvis have en stor indflydelse på det bredere marked, især chip- og AI-spil.
Fed-chef Powells Jackson Hole-tale
Fed-chefen Jerome Powell holder en politiktale fredag den 25. august ved Jackson Holes årlige symposium.
Fed-chef Powell vil sandsynligvis signalere tålmodighed til yderligere renteforhøjelser, mens han lader døren stå åben. Med inflationen stadig for høj, men faldende, ser politikerne, at det er mindre presserende at handle. En kraftig stigning i statsrenterne betyder, at markedsrenterne er faldet markant de seneste uger.
Endnu en grund til at vente og se? Mens den amerikanske økonomiske vækst er solid, viser Europa og Kina svaghed og kan hæmme den amerikanske inflation og fremtidig vækst.
Selvfølgelig kan en aggressiv tale fra Powell vende op og ned på forventningerne til rentestigninger. Investorer ser en lille chance for en renteforhøjelse i Fed i slutningen af september, med små chancer for en forhøjelse ved mødet den 1. november.
Handlinger nær købszonerne
ANET-aktien steg 3,25% til 180,62 i sidste uge og genvandt et købspoint på 178,36. Stærk Cisco (CSCO) indtjening og ordrer understøttede rivalen Arista Networks. Aktier har handlet relativt stramt efter et opadgående indtjeningsgab, hvor den relative styrkelinje fortsætter med at stige.
DO-aktien steg 5 % i fredags til 15,96, og hoppede af 21-dages og 50-dages linjerne og brød en trendlinje i en kommende konsolidering. Diamond Offshore er blandt mange olieborings-, maskin- og servicevirksomheder, der viser styrke.
Google-aktierne faldt 1,9% fredag til 127,46, og lukkede over 127,10 kop med håndtagskøbspoint efter kortvarigt at underbyde det. Investorer kunne købe internetgiganten her, men at bryde over 132-området ville frigøre det meste af en hylde.
Visa-aktier fandt støtte på 50-dages linje fredag, og holdt også et købspunkt på 235,57 fra en flad base. Betalingsgiganten Dow Jones har handlet tæt i købszonen i et par uger og har nu en ny flad base, eller base-to-base-mønster, med et købspunkt på 245,37. En bevægelse over 10. august-højden på 243,95 kunne være et godt sted at komme ind.
CMC-aktien steg 1,7% til 55,99 i sidste uge og arbejdede på et købspoint på 56,49 fra en kop-og-håndtag-basis, ifølge MarketSmith-analyse. Commercial Metals har flirtet med at bryde håndtagets nedadgående trend et par gange. Det specielle stålspil handler omkring 21-dages linjen, mens 10-ugers næsten er nået,
BA-aktien faldt 3,8% til 226,76 i sidste uge, faldende så lavt som 221,68 fredag morgen, hvilket overlevede en stigning på 8,6% fra et fladt købspunkt på 223,91. Men Boeing-aktier fandt støtte på 50-dage/10-ugers-linjen og lukkede i købsområdet. Et træk over 21-dages grænsen, især hvis det falder sammen med et markedsrally, kunne tilbyde et sted at købe aktien.
Vil du tjene hurtigt og undgå store tab? Prøv SwingTrader
Markedsanalyse
Aktiemarkedet er i en korrektion. Nøgleindeksene er alle dykket under deres 50-dages linjer, især Nasdaq.
Mens Arista Networks, Boeing, Visa, Diamond Offshore og Google-aktier er i købsområder, led de fleste af de store aktier betydelige skader, der kan tage flere dage, uger eller måneder at reparere.
Vinderne oversteg taberne i fredags, men bredden af markedet var forfærdelig, især på Nasdaq.
Fredagens opspring fra intradag-lows var rart at se, men markedet “skyldte” til et opsving. Men vi ved ikke, om det varer mere end en dag eller to. 50-dages-linjen ville være en vigtig modstand for Nasdaq og mange aktier.
Fredag er den første dag i et forsøg på børsrally. Mens Nasdaq og S&P 500 faldt i fredags, lukkede de i den øverste halvdel af deres interval, så det kvalificerer sig som en “lyserød” rallydag for disse indeks. Dow Jones sluttede lidt højere.
Markedets rallyforsøg fortsætter, indtil indeksene klarer fredagens lavpunkter.
En næste dag kan komme så sent som i næste uge, selvom det kan være uger. Nvidias indtjening eller Powells Jackson Hole-tale kan være udløseren for et nyt bekræftet markedsrally eller et andet ben i korrektionen.
Den 10-årige statsrente er en af de vigtigste drivkræfter på aktiemarkedet lige nu. På trods af fredagens kraftige fald steg den 10-årige rente i fem uger i træk, en stigning på 43 basispoint.
Time The Market med IBD’s ETF-markedsstrategi
Hvad skal jeg gøre nu
Investorer bør ikke være begejstrede for fredagens opspring. En dag er ikke trendy. Investorer burde have reduceret eksponeringen markant i løbet af de seneste to uger. Hvis du stadig føler dig for eksponeret, kan du bruge markedsrebounds som en mulighed for at sælge yderligere.
For dem, der er så tilbøjelige, kunne et kort markedsopsving skabe muligheder for short-salg.
Markedet kan opleve en kort korrektion, hvor Nvidia og Fed Chief Powell genopliver bullish sentiment. Eller salget kan eskalere.
Forsøg ikke at gætte, hvad markedet vil gøre. Vær opmærksom på, hvad markedet laver, og vær forberedt. Bliv ved med at opdatere dine overvågningslister, med fokus på aktier, der viser relativ styrke. Disse navne kan ændre sig betydeligt under rettelsen.
Læs The Big Picture dagligt for at holde dig ajour med markedsretningen og store aktier og sektorer.
Følg venligst Ed Carson på Twitter kl @IBD_ECarson for aktiemarkedsopdateringer og mere.
DU KAN MÅSKE OGSÅ LIDE:
De bedste vækstaktier at købe og se
IBD Digital – Lås op for IBD’s premium aktienoteringer, værktøjer og analyser i dag
Når det er tid til at sælge dine yndlingsaktier